这意味着，小微企业除了偿还银行贷款利息，还需支付小贷公司、民间融资高额利息，大大增加融资成本。目前，小额贷款公司贷款日利率一般在3‰—7‰，以1000万元贷款为例，每天需支付利息3万元到7万元不等，企业续贷审批周期（从抵押物评估到完成不动产登记办理）一般在20至30天，atv，成本之高可想而知。

　　同时，不同地区评估机构出具的抵押物评估报告不能得到异地认可，导致小微企业在办理抵押登记时不得不进行双重评估，使评估费用成倍增加，不断高企的资金使用成本是小微企业无法承受之重。

　　除了银行解决10%的小微企业的融资需求，近年来呈现爆发式增长的小额贷款公司扮演愈发重要的角色，一定程度上缓解小微企业融资难。不过，家家有本难念的经，目前定向“输血”措施只面向商业银行等金融机构，小额贷款公司因为不属于金融机构，走“只贷不存”路线，即便从银行得到融资，也不能享受银行间同业拆借利率，而只能依照企业贷款利率，加上银行贷款对抵押、担保要求很高，小贷公司融资显性成本和隐性成本均偏高。

　　尽管小额贷款公司年利率高于银行，但居高不下的综合成本，导致利润呈下滑趋势，甚至比不上传统制造业。据中贷协测算，优质小贷公司从银行得到的综合融资成本高达10%，为覆盖融资成本与达到一定回报率，小贷公司平均放款利率至少要超过24%才能及格，但目前信贷风险凸显，收益难以覆盖风险，小贷公司陷入生存危机的概率很大。

　　目前，全国可能已有1/3的小贷公司处于停业、半停业状态，1/3左右的小额贷款公司处于勉强维持的状况，资产质量状况较差，经营管理压力较大，剩下30%的小额贷款公司经营情况较好，但综合抗风险能力依然较弱。可以预见的是，2017年小贷公司仍无法走出寒冬，洗牌在所难免，这也为小微企业融资蒙上一层阴影。

　　从4个方面扶持小贷公司

　　想要降低小微企业的融资成本，关键是想方设法降低为小微企业提供贷款的金融机构和准金融机构的综合成本，包括运营成本和资金成本，可以从4个方面着手：

　　一、降低小微金融机构的准入门槛，建立多层次的小微金融服务体系。只有为小微企业服务的金融机构多了，市场竞争加强了，才能提高小微金融机构的运营效益，降低运营成本。

　　二、为小贷公司减免税收，降低其运营成本。目前，小贷公司仍适用一般工商企业的税收政策，税务负担不轻。如果国家能出台相应的税收减免政策，减轻小贷公司的税收负担，进而鼓励小贷公司降低对小微企业的贷款利率，则有利于小微企业的发展。

　　三、利用财政资金为小贷公司提供贴息支持，降低小贷机构的融资成本。对于那些支持符合国家重点产业目录小微企业，以及支持农村小微企业和农户的小贷公司，政府应给予一定的融资支持，并对小贷公司从商业银行融资提供财政贴息，降低其融资成本。

　　四、建立专门“支农支小”批发基金，定向支持小贷公司服务小微、服务三农。央行已有“支小支农”再贷款业务，但仅限于向正规金融机构开放，建议央行放宽准入范围，重业务本质，轻机构性质，只要小贷公司真正地“支农支小”，就可以申请再贷款的支持。国家财政和大型金融机构也可以合作建立小微贷款批发基金，向银行发行金融债券，专门为“支农支小”的小贷公司提供批发资金支持。

　　小企业大作为，小微企业不仅是提供新增就业岗位的主要渠道，更是社会稳定的重要基础，想要从源头上降低小微企业融资成本，除了在银行增加供给上下功夫，还要加大对小额贷款公司的扶持力度。