从行业分布看，青岛农商行的贷款主要集中在制造业、房地产行业、零售业和建筑业。该行的招股说明书显示，截至6月30日，以上四个行业占该行公司贷款和垫款余额的比例分别为21.50%、19.39%、17.76%和17.06%。

　　青岛农商行向房地产类发放的公司类贷款、个人住房贷款和以房地产作为抵押的其他贷款比例呈逐年上升趋势。招股书显示，截至2016年上半年、2015年年底、2014年年底和2013年年底，该行向房地产业发放的公司类贷款占本行公司贷款和垫款的比率为19.39%、17.16%、13.33%和11.86%，个人住房贷款占本行个人贷款和垫款的比率为18.80%、11.12%、7.78%和7.37%，向房地产业发放的贷款占该行贷款和垫款比例呈逐年增长趋势。

　　青岛农商行表示：“如果上述行业处于发展的下行周期、行业指导政策发生不利变化、客户因经营困难出现财务危机，本行财务状况和经营成果将受到不利影响。”

　　从地区分布来看，青岛农商行的业务则多集中于青岛本地，与地方经济可谓“一荣俱荣，一损俱损”。据招股书显示，青岛农商行目前拥有360家营业网点，其中350家位于青岛范围内，其主要业务及贷款客户也集中于青岛。如果青岛地区出现经济下滑，该行的财务状况和经营业绩可能会受到不利影响。

　　从客户类型来看，该行的贷款业务多集中在中小企业。截至今年6月30日，青岛农商行1亿元以下的公司贷款金额为339.44亿元，占该行公司贷款和垫款余额比例为48.20%；个人经营贷款余额为180.48亿元，占该行个人贷款和垫款余额比例为70.33%。

　　青岛农商行称，通常企业规模小，其抗风险能力低，财务信息透明度低，甚至没有完整的财务报表。如果由于国家政策或者市场因素，导致上述中小企业和个人经营情况出现显著恶化，均会导致不良贷款增加。