本报记者 杨晓宴 黄斌 上海、北京报道

　　导读

　　检查要点有五大方面，分别是：个人住房按揭贷款和房地产开发贷的调控执行情况；与房地产中介和房地产企业开展业务的管控情况，包括首付贷、零首付等问题；涉及房地产业务相关的贷款，如个人消费贷，个人经营性贷款，信用卡透支，房地产开发上下游企业贷款等情况；理财资金投资管理情况，理财是否违规进入房地产；以及房地产信托业务合规经营情况。

　　一端是房贷，另一端是房企融资，整个房地产融资链条收紧，正进入加速通道。

　　自三季度多家银行内部自查房地产相关融资，暂停给“地王项目”融资后，21世纪经济报道记者从接近监管人事处获悉，银监会出手，11月4日发文要求对16个房价上涨过热城市银行的房地产相关业务展开专项检查。

　　另外，11月11日，21世纪经济报道记者从多位券商主承人士处获悉，国家发改委已下发《关于企业债券审核落实房地产调控政策的意见》（下称《意见》），要求严格限制房地产开发企业发行企业债券融资，用于商业性房地产项目。

　　这是继交易所10月底通过分类监管的方式收紧地产公司发债融资后，又一债市监管部门对地产商发债融资祭出“紧箍”。

　　大势清晰可见：一旦银行和债市减少向房地产企业输血，高杠杆的房地产行业无疑将受到显著影响。多部门多管齐下，楼市调控效果可期。

　　专项检查地产相关业务

　　21世纪经济报道记者从接近监管人事处获悉，为落实银监会主席尚福林在三季度经济金融形势分析会上的讲话要点，银监会11月4日向相关银监局下发了针对16城银行的房地产相关业务专项检查紧急通知。

　　上述16城分别为北京、上海、广州、深圳、厦门、合肥、南京、苏州、无锡、杭州、天津、福州、武汉、郑州、济南和成都。

　　根据通知要求，专项检查范围为截至今年9月末的与房地产有关的所有业务，检查报告需在12月5日之前上交。

　　检查要点有五大方面，分别是：个人住房按揭贷款和房地产开发贷的调控执行情况；与房地产中介和房地产企业开展业务的管控情况，包括首付贷、零首付等问题；涉及房地产业务相关的贷款，如个人消费贷，个人经营性贷款，信用卡透支，房地产开发上下游企业贷款等情况；理财资金投资管理情况，理财是否违规进入房地产；以及房地产信托业务合规经营情况。

　　就房贷业务而言，今年可谓一路高歌猛进。

　　央行数据显示，前三季度个人住房贷款增加4.2万亿元，占所有新增贷款比例超40%。而截至今年一季度末和半年的占比分别为24%和35%。

　　直到十一长假前后，全国逾二十城出台限购、限贷政策，楼市交易明显降温。

　　10月，上海银监局和央行上海总部先后召集辖内银行开会强调严格把关房地产信贷风险，部分银行先后提升了个贷门槛。

　　“半年内离婚的，我们会很谨慎，atv，很可能会报一个很高的首付比例和利率，意思就是拒绝做这笔贷款。”某华北股份行零售负责人表示。另有某华南股份行人士则表示，已基本停止发放较为大额的个人消费贷款。这类额度达30万元的个人消费贷款，可能会被用作购房首付款。

　　其实早在二季度早些时候，已经有嗅觉敏感的银行开始自查房地产相关对公业务，要求不支持地王、异地、纯商业体和别墅项目等。

　　房企土地融资“抽刀断水”

　　国家统计局数据显示，今年1-9月，全国房地产开发投资资金来源中，企业自有资金仅占不到15%。

　　整个房地产融资可以分三大环节：第一步是前端拿地融资（包含四证齐全前的配套融资），第二步是房地产开发贷款（土地证抵押融资），第三步是达到预售条件的销售资金回笼。

　　前端拿地成本占比最高，以北京、上海这样的一线城市为例，占比可高达70%以上，在武汉这样的二线城市，也已经占到50%以上。关键就在于，最大头的土地融资中，开发商可以3∶7（自有∶配资）的比例进行配资。甚至，在还没成功拍下土地，还只是参与竞拍要缴纳竞拍保证金时，就有资金为其融资。

　　四季度以来，监管的各项“打击”措施，逐渐显示出其对“土地配资”的把脉判断。

　　10月8日，上海市住房城乡建设管理委、市规划国土资源局联合下发《关于进一步加强本市房地产市场监管促进房地产市场平稳健康发展的意见》（“沪六条”），明确成立联合小组，对开发商竞拍土地款进行穿透核查。违反规定的，取消竞买或竞得资格，已缴纳的竞买保证金不予退还，并三年内不得参加上海市国有建设用地使用权招标拍卖出让活动。